Pinocchio envoie malencontreusement le ballon de Folet chez Barbe-Rouge, un ogre terrifiant. L'ogre étant absent, le pantin s'introduit chez lui avec Volpek, mais ils vont trouver plus que leur ballon : un étrange secret. Surpris par Barbe-Rouge, ils tentent de s'enfuir, mais seul Pinocchio y parvient...